NetEase Движение денежных средств 2025-2007 | NTES

Краткий обзор денежной генерации компании NetEase

Денежные потоки рассмотрены по пяти доступным годовым периодам между 2021 и 2025 годом.

Поток от операций вырос с 24,9 млрд CNY до 50,7 млрд CNY. Увеличение на +103,6% и среднегодовой темп 19,4% показывают быстрое укрепление денежной базы.

Положительный операционный поток сохранялся пять лет из пяти. Бизнес регулярно превращал деятельность в денежный приток.

На единицу совокупной чистой прибыли приходилось примерно 1,36x операционного потока. Качество прибыли выглядит высоким.

На конец периода в денежный поток превращалось 45,1% выручки против 28,5% ранее. Это положительное изменение эффективности.

Что показывают денежные потоки

По данным движения денежных средств компания NetEase обладает хорошим запасом финансовой гибкости и качественно превращает результаты деятельности в деньги.

Движение денежных средств по годам NetEase

	2025	2024	2023	2022	2021	2020	2019	2018	2017	2016	2015	2014	2013	2012	2011	2010	2009	2008	2007
Операционный денежный поток	50.7 млрд	39.7 млрд	35.3 млрд	27.7 млрд	24.9 млрд	24.9 млрд	17.2 млрд	13.4 млрд	11.9 млрд	15.5 млрд	8.08 млрд	-	-	-	-	2.85 млрд	2.09 млрд	2.02 млрд	-
Износ и амортизация	2.25 млрд	2.42 млрд	3.06 млрд	2.86 млрд	3.28 млрд	3.46 млрд	2.61 млрд	2.06 млрд	792 млн	328 млн	182 млн	174 млн	158 млн	234 млн	293 млн	232 млн	144 млн	91 млн	-
Кредиторская задолженность	643 млн	721 млн	881 млн	1.51 млрд	985 млн	1.13 млрд	1.21 млрд	1.2 млрд	2.44 млрд	1.4 млрд	701 млн	411 млн	219 млн	158 млн	134 млн	131 млн	238 млн	-	-
Дебиторская задолженность	5.34 млрд	5.67 млрд	6.42 млрд	5 млрд	-	4.58 млрд	4.17 млрд	4.29 млрд	3.62 млрд	4.25 млрд	2.61 млрд	873 млн	403 млн	269 млн	230 млн	256 млн	187 млн	-	-
Общие запасы	689 млн	572 млн	695 млн	994 млн	965 млн	592 млн	651 млн	1.07 млрд	5.47 млрд	1.58 млрд	818 млн	28.3 млн	-	-	-	-	-	-	-

Все данные представлены в валюте CNY

Движение денежных средств поквартально NetEase

	2025-Q4	2024-Q4	2023-Q4	2022-Q4	2022-Q3	2022-Q2	2022-Q1	2021-Q4	2021-Q3	2021-Q2	2021-Q1	2020-Q4	2020-Q3	2020-Q2	2020-Q1	2019-Q4	2019-Q3	2019-Q2	2019-Q1	2018-Q4	2018-Q3	2018-Q2	2018-Q1	2017-Q4	2017-Q3	2017-Q2	2017-Q1	2016-Q4	2016-Q3	2016-Q2	2016-Q1	2015-Q4	2015-Q3	2015-Q2	2015-Q1	2014-Q4	2014-Q3	2014-Q2	2014-Q1	2013-Q4	2013-Q3	2013-Q2	2013-Q1	2012-Q4	2012-Q3	2012-Q2	2012-Q1	2011-Q4	2011-Q3	2011-Q2	2011-Q1	2010-Q4	2009-Q4	2008-Q4	2007-Q4
Операционный денежный поток	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	2.85 млрд	2.09 млрд	2.02 млрд	-
Износ и амортизация	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	232 млн	144 млн	91 млн	-
Кредиторская задолженность	643 млн	721 млн	881 млн	1.51 млрд	-	-	-	985 млн	-	-	-	1.13 млрд	-	-	-	1.21 млрд	-	-	-	1.2 млрд	-	-	-	2.44 млрд	-	-	-	1.4 млрд	-	-	-	701 млн	-	-	-	411 млн	-	-	-	219 млн	-	-	-	158 млн	-	-	-	134 млн	-	-	-	131 млн	238 млн	-	-
Дебиторская задолженность	5.34 млрд	5.67 млрд	6.42 млрд	5 млрд	-	-	-	5.51 млрд	-	-	-	4.58 млрд	-	-	-	4.17 млрд	-	-	-	4 млрд	-	-	-	3.62 млрд	-	-	-	4.25 млрд	-	-	-	2.61 млрд	-	-	-	873 млн	-	-	-	403 млн	-	-	-	269 млн	-	-	-	230 млн	-	-	-	256 млн	187 млн	-	-
Общие запасы	689 млн	572 млн	695 млн	994 млн	-	-	-	965 млн	-	-	-	592 млн	-	-	-	651 млн	-	-	-	1.07 млрд	-	-	-	5.47 млрд	-	-	-	1.58 млрд	-	-	-	818 млн	-	-	-	28.3 млн	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

Все данные представлены в валюте CNY

Отчёт о движении денежных средств — один из трёх ключевых финансовых отчётов компании NetEase, который отражает фактические поступления и выплаты денежных средств за определённый период. В отличие от отчёта о прибылях и убытках, который показывает доходы и расходы по методу начисления, отчёт о движении денежных средств фокусируется на реальных денежных потоках — сколько денег реально поступило в компанию и сколько было потрачено.

Основные разделы отчёта о движении денежных средств

Операционная деятельность
В этом разделе отражаются денежные потоки, связанные с основной деятельностью компании: поступления от продаж товаров и услуг, выплаты поставщикам, зарплаты сотрудникам, налоги и прочие операционные расходы. Положительный денежный поток из операционной деятельности свидетельствует о жизнеспособности бизнеса и его способности генерировать деньги.
Инвестиционная деятельность
Показывает движение денежных средств, связанное с покупкой и продажей долгосрочных активов, таких как недвижимость, оборудование, инвестиции в другие компании. Отрицательный денежный поток здесь часто указывает на инвестиции в развитие, что может быть положительным признаком роста.
Финансовая деятельность
Отражает приток и отток денежных средств, связанный с привлечением и возвратом капитала: выпуск акций, займы, выплаты дивидендов, погашение кредитов. Этот раздел показывает, как компания финансирует свою деятельность и распределяет прибыль.

Отчёт о движении денежных средств важен для инвестора, поскольку он позволяет проверить реальную ликвидность компании, показывая, достаточно ли у неё наличных средств для покрытия текущих обязательств и инвестиций — это критично для финансовой стабильности. Кроме того, он помогает анализировать качество прибыли, так как прибыль по отчёту о прибылях и убытках может быть «бумажной» и не отражать реальные поступления денег, а отчёт о движении денежных средств выявляет эту разницу. Наличие свободных денежных средств также важно для оценки способности компании финансировать рост и выплачивать дивиденды, что существенно для инвесторов. Стоит также обращать внимание на длительные отрицательные денежные потоки по операционной деятельности, так как этот факт может служить предупреждением о возможных проблемах с основным бизнесом.

Отчёты о движении денежных средств других акций отрасли "Соцсети и интернет-сервисы"

Эмитент	Цена	% 24ч	Капитализация	Страна
Yandex N.V. YNDX	$ 2 101.4	-	$ 510 млрд	Нидерланды
Moxian MOXC	-	-1.96 %	$ 34.2 млн	Китай
36Kr Holdings KRKR	$ 2.77	2.23 %	$ 2.93 млрд	Китай
Youdao DAO	$ 19.83	-0.1 %	$ 2.34 млрд	-
Jiayin Group JFIN	$ 1.42	1.43 %	$ 297 млн	Китай
AutoWeb AUTO	-	0.78 %	$ 5.38 млн	США
Carnival Corporation & plc CCL	$ 30.72	-0.03 %	$ 40.3 млрд	США
MediaAlpha MAX	$ 14.9	3.62 %	$ 838 млн	США
Norwegian Cruise Line Holdings Ltd. NCLH	$ 18.8	1.59 %	$ 8.43 млрд	США
DoorDash DASH	$ 177.6	-0.36 %	$ 75.8 млрд	США
Meta (Facebook) META	$ 628.3	-2.04 %	$ 1.58 трлн	США
Royal Caribbean Group RCL	$ 335.31	-1.31 %	$ 90.9 млрд	США
Snap SNAP	$ 5.35	6.79 %	$ 9.07 млрд	США
Sohu.com Limited SOHU	$ 12.19	-0.81 %	$ 344 млн	Китай
Fiverr International Ltd. FVRR	$ 8.01	-2.26 %	$ 291 млн	Израиль
TuanChe Limited TC	$ 0.86	-1.61 %	$ 489 млн	Китай
Thryv Holdings THRY	$ 1.03	-2.35 %	$ 44.9 млн	США
Luokung Technology Corp. LKCO	-	-46.36 %	$ 1.8 млн	Китай
Alphabet GOOG	$ 290.51	1.96 %	$ 3.52 трлн	США
TripAdvisor TRIP	$ 7.48	5.5 %	$ 931 млн	США
Светофор Групп SVET	-	-	-	Россия
Twilio TWLO	$ 219.56	2.5 %	$ 33.6 млрд	США
B2B-РТС BTBR	-	-	-	Россия
Spark Networks SE LOV	-	-2.8 %	$ 81.6 млн	США
Yelp YELP	$ 20.54	1.94 %	$ 1.3 млрд	США
Zillow Group Z	$ 29.43	1.54 %	$ 7.12 млрд	США
Zillow Group ZG	$ 29.61	0.34 %	$ 7.16 млрд	США
Twitter TWTR	-	1.14 %	$ 41.3 млрд	США
Match Group MTCH	$ 41.6	4.16 %	$ 10.1 млрд	США
Despegar.com, Corp. DESP	-	-	$ 1.59 млрд	Аргентина
Liberty TripAdvisor Holdings LTRPA	-	-20.83 %	$ 19.8 млн	США
Tuniu Corporation TOUR	$ 4.73	0.95 %	$ 1.61 млрд	Китай
Remark Holdings MARK	-	-15.19 %	$ 4.46 млн	США
Points International Ltd. PCOM	-	1.3 %	$ 360 млн	Канада
Airbnb ABNB	$ 181.53	-2.88 %	$ 111 млрд	США
Booking Holdings BKNG	$ 160.08	0.51 %	$ 5.19 млрд	США
EverQuote EVER	$ 28.97	3.35 %	$ 1.05 млрд	США
Expedia Group EXPE	$ 259.74	2.35 %	$ 32.6 млрд	США
Phoenix New Media Limited FENG	$ 1.35	0.75 %	$ 16.2 млн	Китай
Baidu BIDU	$ 79.99	0.35 %	$ 27.3 млрд	Китай
ANGI Homeservices ANGI	$ 6.7	1.44 %	$ 307 млн	США
Autohome ATHM	$ 21.66	-3.65 %	$ 10.2 млрд	-
CarGurus CARG	$ 34.84	0.72 %	$ 3.32 млрд	США
Cardlytics CDLX	$ 1.64	0.61 %	$ 87.1 млн	США
Gaia GAIA	$ 1.3	4.0 %	$ 32.3 млн	США
Cango CANG	$ 1.53	34.21 %	$ 433 млн	-
Tencent Music Entertainment Group TME	$ 9.24	-1.02 %	$ 28.5 млрд	-

NetEase Движение денежных средств 2025-2007 | NTES

Краткий обзор денежной генерации компании NetEase

Что показывают денежные потоки

Движение денежных средств по годам NetEase

Операционный денежный поток

Износ и амортизация

Кредиторская задолженность

Дебиторская задолженность

Общие запасы

Динамика годовых показателей